Bei den meisten Menschen entsteht der Wunsch nach einem Kredit immer dann, wenn ein finanzieller Engpass aufgetreten ist oder eine größere Anschaffung bevorsteht. Hartz IV Empfänger werden von Banken in der Regel direkt als Kreditempfänger abgelehnt. Grund ist das fehlende, vollstreckbare Einkommen und somit die Sicherheit für die Bank. In der Regel sind bei Hartz IV Empfängern auch keine Sicherheiten vorhanden (Immobilien, Wertpapiere), da sonst keine staatlichen Leistungen gewährt würden. Hartz IV Zahlungen können nicht gepfändet werden, so dass die Bank keinerlei Möglichkeiten hat, die Kreditsumme einzutreiben. Selbst wenn der Hartz IV Empfänger keine Einträge bei der Schufa hat, wird einem Kreditantrag nicht stattgegeben.
Hartz IV Empfänger haben im Einzelfall die Möglichkeit, ein Darlehen von der Arbeitsagentur oder dem Sozialamt zu erhalten. Die Möglichkeit besteht, wenn eine dringende Anschaffung erforderlich ist, die der Hartz IV Empfänger anders nicht bezahlen kann. Ob ein Darlehen gewährt wird, ist eine Ermessensentscheidung des jeweiligen Amtes. Um einen solchen, zinsfreien Amtskredit zu erhalten, muss ein Antrag direkt bei der entsprechenden Behörde gestellt werden. Im Idealfall spricht der Antragsteller persönlich bei seinem Sachbearbeiter vor, um zu erklären wofür das Darlehen benötigt wird. Wird der Kredit gewährt, fallen keine monatlichen Zinsen an. Der Staat gewährt Darlehen für Hartz IV Empfänger zinsfrei, aber zweckgebunden. Wird beispielsweise ein Darlehen zur Beschaffung einer Waschmaschine gewährt, muss der Verbraucher anhand von Quittungen nachweisen, dass das Gerät erworben wurde. Sollte der Kreditempfänger das Geld für einen anderen Zweck verwenden, kann das Amt den Darlehensvertrag mit sofortiger Wirkung kündigen. Die Rückzahlung erfolgt in monatlichen Raten an die Behörde.
Einige Finanzinvestoren versuchen die finanzielle Not der Menschen auszunutzen und bieten eine Kreditvermittlung an. Immer wieder gibt es Hartz IV Empfänger die auf ein solches Angebot eingestiegen sind, da sie das Geld dringend benötigt hätten. Da allerdings keine Bank einem Hartz IV Empfänger Geld borgen würde, endet die Kreditvermittlung für den Antragsteller erfolglos. Den Profit hingegen erhält der Vermittler, da dieser eine hohe Gebühr für seine Dienste verlangt. Wurde ein Vermittlungsvertrag unterschrieben, kann der Finanzinvestor gegen den Hartz IV Empfänger vollstrecken, wenn die Gebühr nicht beglichen wird. Auch ein sogenannter Schweizer Kredit wird nicht an Empfänger von staatlichen Leistungen vergeben, da hier ein Mindesteinkommen von 1700 Euro vorhanden sein muss.
Gerät ein Kreditnehmer plötzlich in die Situation, dass Hartz IV beantragt werden muss, gibt es bei laufenden Krediten meist Probleme. Jedoch kann die Bank einen laufenden Kredit nicht einfach kündigen, solange der Schuldner seine Raten weiterhin bezahlt. Es sollte versucht werden die Raten auszusetzen oder zu verkleinern, damit trotz Hartz IV keine plötzliche Verschuldung entsteht. Lediglich ein Überziehungskredit kann von der Bank gekündigt werden, wenn das Einkommen ausbleibt und stattdessen Hartz IV empfangen wird.